Temettü Seçeneği ile Temettü Yenileme Seçeneği Arasındaki Fark

Temettü opsiyonu ile temettü yeniden yatırım opsiyonu arasındaki ayrım Seçenek!

Büyüme Seçeneği, Temettü Seçeneği ve Temettü Yeniden Yatırım Seçeneği:

Sermaye takdirini tercih eden yatırımcılar büyüme planını tercih ediyor. Program, büyüme planında temettü ilan etmeyecek. Bu nedenle, büyüme planını tercih eden birim sahipleri programdan herhangi bir gelir elde etmeyeceklerdir.

Resim Nezaket: dromo.co/wp-content/uploads/2013/03/investing.jpg

Bunun yerine, birimlerden kazanılan gelir, birimler arasında yatırım olarak kalacaktır ve Net Varlık Değerine yansıtılacaktır. Dolayısıyla yatırımcının elinde tuttuğu birim sayısı sabit kalırken, birimlerin değeri yatırım portföyünün değerine göre değişmektedir.

Düzenli gelir elde etmek isteyen yatırımcılar temettü planını seçebilirler. Bu plan uyarınca, plan temettü ilan edecek. Birim sahipleri, temettüleri, o sırada geçerli olan NAV'da planın ilave birimlerine yeniden yatırmaya karar verebilirler. Bu seçenek temettü yeniden yatırım seçeneği olarak bilinir.

Bu seçenekte yatırımcının elinde bulundurduğu birim sayısı, her ek birim alımında artar. Çoğunlukla tüm programlar, yatırımcıların NAV'deki herhangi bir dağıtımı herhangi bir yük masrafı olmadan ek birimlere yeniden yatırmalarını sağlayan, temettü yeniden yatırım seçeneği sunar.

Sistematik Yatırım Planı (SIP):

Bu tesis kapsamında, yatırımcı NAV ile ilgili fiyatlarda yapılan tarihli kontroller yoluyla her ay sabit bir tutarı veya önceden belirlenmiş bir süre için herhangi bir sıklığı genellikle altı ay veya bir yıl yatırabilir.

Bu tesis, yatırımcıların altı ay veya bir yıl boyunca yatırım maliyetlerini ortalamasına ve böylece piyasadaki kısa vadeli dalgalanmaları aşmasına yardımcı olur. Bu strateji halk arasında Doların ortalama maliyeti olarak bilinir.

Dolar Ortalama Ortalama Maliyeti:

Pek çok yatırımcı piyasayı zamanlayamaz - en alttan içeri girip, en üst sıradaki karı almak için dışarı çıkın. Bu tür yatırımcılar için dolar ortalama maliyeti, piyasa zamanlama kararını elimine etmenin en iyi yoludur. Bu stratejiyle, bir yatırımcı pazardaki dönüşleri yakalamak için her zaman tam olarak yatırım yapacak.

Bu birimler yatırımcının ödediğinden daha değerli hale gelir. 10 yatırımının ortalama fiyatı Rs. 11.63. Ancak, yatırımcı bu birimleri ortalama Rs fiyatıyla satın aldı. 11.50.

Dolar ortalama maliyetinin ardındaki fikir uzun vadeli yatırım yapmaktır. Bu şekilde yatırımcı aşağı pazarları yakalayacağından ve tamamen yukarı piyasalara yatırılacağından emin olacaktır.

Değer Ortalama:

Değer ortalaması, agresif bir dolar maliyeti ortalamasıdır. Bu taktik, daha yüksek fiyat dalgalanmasını tolere edebilen yatırımcılar için uygundur. Düzenli olarak sabit bir miktar yatırmak yerine, yatırımcının değerinin ortalaması alınarak, yatırım değeri artışını belirli bir zaman dilimi boyunca belirli bir miktarda belirtmek zorundadır.

Bu, yatırımcının yatırımın azaldığı birkaç ay içinde daha fazla yatırım yapması ve yatırımın beklentilerin ötesinde artması durumunda daha az yatırım yapması anlamına gelir.

Bu strateji, uzun vadeli yatırım amaçları için kullanılacak. Uzun vadeli değer ortalamalarının üzerinde bir değer olması, Dolar maliyet ortalamasının üzerinde bir performans sergiliyor. Bununla birlikte, kısa vadede, değer ortalamaları dolar maliyet ortalamasından daha düşük bir performans gösterebilir.

Kısacası, bu stratejiler değişken piyasalarda uzun vadeli yatırım planlaması için uygundur.

Herhangi bir birim sahibi bu tesisten, ilgili yatırım fonu planının SIP başvuru formunda belirtilen belirli şart ve koşullara tabi olabilir.

Sistematik Para Çekme Planı (SWP):

Bu planda yatırımcı düzenli aralıklarla sabit miktarda para çekmektedir. SWP, SIP'in ayna görüntüsüdür.

Anahtarlama Tesisi:

Bir programın altındaki birim sahipleri, temettü planı, büyüme planı ve diğer herhangi bir plan arasında ve ayrıca bir plan dahilindeki bir plandaki seçenek (ler) arasında geçerli NAV tabanlı fiyatlara geçiş yapmayı seçebilir.

Ayrıca, bir programdaki birim sahipleri, birimlerini diğer programların birimleriyle değiştirebilirler.

Hediye Tesisi:

Birim sahipleri, hediye formunun Birimlerin hediye edilmesini isteyen (birimlerin birime devredilmesiyle) Yönetmelikte belirtilen ölçüde talepte bulunan AMC / Kayıt Şirketi'ne yazabilirler.

Düşük maliyetle profesyonel yönetim:

Bu uzmanlar, fonun teklif belgelerinde belirtilen hedeflerle en iyi şekilde eşleşen yatırımları seçerler. Ekonomik koşullar değiştikçe, yatırım yöneticisi yatırım hedeflerini karşılamak için çok agresif veya savunmacı bir duruş benimseyebilir.

Birim sahiplerinin yatırım fonları aldıklarında ve aldıklarında ücret ve harcamalara katlanırlar. Bu maliyetler, fonun profesyonel yönetim, fon yönetimi ve diğer hizmetler sağlamadaki masraflarını içerir. Son 10 yılda, Hindistan yatırım fonu endüstrisindeki oyuncular arasındaki rekabet, oyuncu sayısının 1992’de 9’dan 2003’te 33’e çıkmasıyla büyük ölçüde artmıştır.

Bu yenilik, teknoloji yeniliği ile birleştiğinde daha düşük maliyetlerle sonuçlandı. Ayrıca, düzenleyici, plana uygulanabilecek ücret ve giderlere sınırlama getirmiştir. Birçok fonun düzenleme tavanlarının altında gider ve ücret talep ettiği görülmüştür.

Tüm Yumurtalarını bir Sepet içine koyma

Çeşitlendirilmiş portföy:

“Yatırım Fonu Kavramı ve Rolü”. Yatırım fonları, küçük yatırımcıların kurumsal yatırımcılar ve varlıklı yatırımcılar için mevcut olan çeşitlendirmenin faydalarını elde etmelerinde ekonomik bir yol sağlar.

Regülatör ayrıca yatırım fonlarına yatırımcılarına çeşitlendirilmiş portföy sağlamalarını sağlamıştır, örneğin, Yönetmelik 44 (1), tüm programları çerçevesinde hiçbir yatırım fonunun, hiçbir şirketin ödenmiş sermayesinin oy haklarının yüzde onundan fazlasına sahip olmamasını sağlamıştır.

Likidite:

Açık uçlu fonlar günlük olarak birimleri alır / kullanır, bu da yatırım fonlarını çok likit bir yatırım haline getirir. Yakın uçlu programlar borsalarda listelenmiştir ve listelenen diğer tüm güvenlikler kadar sıvıdır.

Yatırım fonları satışları, geri alımlarını ve borsaları günlük iş faaliyetlerinin normal bir parçası olarak işler. Birimlerin abone olabileceği veya satılabileceği fiyat ve bu birimlerin herhangi bir zamanda yatırım fonu tarafından geri alınabileceği fiyat yatırımcılara sunulur.

Açık uçlu bir plan olması durumunda, ortak bir fon en az haftada bir kez tüm Hindistan dolaşım günlük gazetelerinde birimlerin satışını ve geri alım fiyatını yayınlayacaktır. Günlük NAV, aynı gün saat 8.00’da AMFI web sitesinde de yayınlanmalıdır. Bu hem yakın hem de açık uç şemalar için geçerlidir.

Yatırım Fonu Fiyatlandırması (NAV Hesaplama Süreci):

NAV, tüm planların varlıklarının bugünkü piyasa değeridir, eksi borçlar ödenmemiş toplam birim sayısına bölünür.

Bir yatırım fonunun NAV'ı şu şekilde ifade edilir:

Yatırımların piyasa değeri + Alacaklar + diğer tahakkuk etmiş Gelirler + Diğer Varlıklar - Tahakkuk eden giderler - diğer borçlar - diğer borçlar - --——— Hayır. NAV tarihinde olduğu gibi olağanüstü birimlerin sayısı

Bilanço Çizimi Günlük:

NAV'in hesaplanması, her iş gününün sonunda kısa sürede gerçekleşen yoğun bir süreçtir. Genel olarak bir fonun fiyat süreci borsa kapanışında başlar. Fon muhasebesi departmanı, çeşitli kontrol prosedürlerine tabi tutularak alınan fiyatları dahili olarak doğrular.

NAV'in hesaplanması, bilanço hazırlanmasını içerir. Fon muhasebecisi, varlık tarafının çeşitli bileşenlerinin piyasa değerini alır. SEBI (Yatırım Fonu) Yönetmeliği, çeşitli varlıkların değerlemesi için metodolojiyi öngörmüştür.

Açıklama:

NAV'yi hesaplamak için geleneksel muhasebe denklemi A (varlıklar) = L (borçlar) + OE (sahiplerin özkaynakları) yeniden düzenlenir: AL = OE, burada “AL”, net varlık ve OE, özkaynaktır. Birim başına NAV değerini hesaplamak için, birim sahiplerinin özkaynakları (OE), ödenmemiş hisse sayısıyla bölünür.

İlk önce, tutulan tüm stokların toplam piyasa değerleri hesaplanır. Piyasa değerinin toplamı, planın nakit ve eşdeğeri varlıklarına eklenir. Yükümlülükler (tahakkuk eden giderler dahil) çıkartılır. Sonuç toplam net varlıklardır. Toplam varlıkları ödenmemiş hisse sayısına bölünmesi, hisse başına NAV değerini verir.

Toplam net varlıklar gibi, programın birim sayısı da günlük olarak değişir. Örneğin, net bir yeni yatırımcı parası eklenmesi varsa; Hem nakit hem de programın birimleri artacaktır. Net bir itfa olsaydı tam tersi geçerli olurdu.

Satış veya Ödeme için Uygulanabilir NAV:

SEBI yakın zamanda yatırım fonları tarafından ödenebilecek giriş yükünden feragat etti. Bu nedenle, hiçbir yatırım fonu giriş yükünü talep edemez. Bununla birlikte, fonlar SEBI Yönetmeliği'nde belirtilen şekilde çıkış yükünü talep edebilir.

Ancak, pazarlama ve satış ve dağıtım giderleri için% 1'e kadar çıkış yükü kullanılabilir. Daha önce / halihazırda tahsil edilmiş olan ek çıkış yükü derhal plana yatırılmalıdır.

Birimlerin satıldığı veya kullandığı fiyat NAV tabanlı fiyattır. NAV plus uygulanabilir yük ücretleridir. (Yük ücretleri olmayan bir planın satış / geri alım fiyatı, birim başına NAV değeriyle aynı olacaktır).

Birimlerin fiyatları belirlenirken, yatırım fonları, geri alım fiyatının Net Varlık Değerinin% 93'ünden düşük olmamasını ve satış fiyatının Net Varlık Değerinin% 107'sinden yüksek olmamasını sağlayacaktır.

Ancak, geri alım fiyatı ile birimin satış fiyatı arasındaki fark, satış fiyatı üzerinden hesaplanan% 7'yi geçmemelidir. Yakında sona ermesi durumunda, birimlerin geri alım fiyatı Net Varlık Değerinin% 95'inden az olamaz.

Yatırım fonlarının Şema Bilgileri belgesinde, alımlar / itfalar / şemalar arası transferler için geçerli NAV’yı belirtmeleri gerekmektedir. NAV, alıcılara ve satıcılara tahsil edilirse, satış / satın alma işleminden önce hesaplanan NAV ise "geriye dönük fiyatlama" olarak adlandırılır.

Hindistan'da, geriye dönük NAV olarak adlandırılır. Birim sahiplerine tahsis edilen NAV, bu satış / satın alma işleminden sonra hesaplanan NAV ise “ileriye dönük fiyatlandırma” olarak adlandırılır. Hindistan'da bu uygulamaya potansiyel NAV tabanlı fiyatlandırma denir.

ATM Üzerinden Yatırım Fonları

Ulaşılabilirlik:

Yatırım fonları çeşitli kaynaklardan edinilebilir. Yatırımcılar, birimler aracılar, aracılar ve distribütörler aracılığıyla veya doğrudan fondan satın alabilir. Yatırım fonları, birçok fon olması durumunda on-line olarak da satın alınabilir. Son zamanlarda çok az yatırım fonu otomatik vezne makinesi (ATM) aracılığıyla kullanıma sunmuştur.

Postaneler aracılığıyla Yatırım Fonları:

Yatırım fonu ürünleri ayrıca belirli postaneler aracılığıyla dağıtılmaktadır. Yatırım fonları, başvuru formları için tezgahta satılan postaneye başvuru formları ve yatırım fonuna yatırım yapmak isteyen herhangi bir müşteri, bir form alabilir, doldurabilir ve memurlara geri gönderebilir. devir, yatırım fonuna teslim edilir. Bu dağıtım sistemi şimdi dört ürünle ilgili olarak işlemektedir. Hindistan genelinde 50'den fazla ilden 500'den fazla postanede gelir, endeks, dengeli ve vergi tasarruf fonu bulunmaktadır.

Yatırımcı Hizmetleri:

Yatırım fonu, birim sahiplerine çok çeşitli hizmetler sunmaktadır. 24-48 saat içinde birimlerin geri ödemesi, ücretsiz telefon numaraları, yatırım fonu hesabına karşı çek yazma imkanı, hesaplar / planlar / seçenekler arasında geçiş yapılması hizmetlerden bazılarıdır. Yatırım fonları ayrıca internette çok çeşitli hizmetler sunmaktadır. Çevrimiçi olarak satın alma / değiştirme / kullanma birimleri imkanını genişleten fonlar var.

Çevrimiçi işlemlerde yatırımcıların, başvuru formlarını doldurma, çek / talep taslakları hazırlama, tüm finansal işlemlerin yatırımcılar tarafından fareye tıklandığında tamamen otomatik olmaları nedeniyle garanti vermeleri konusunda endişe duymaları gerekmez. Yatırım fonları aynı zamanda Demat formunda da tutulabilir. Kapsamlı yatırımcı eğitimi, performans iletişimi ', finansal planlama detayları da web sitesinde verilmektedir.